北美股票交易计划

1 OTEX，基于季报的交易

在公布企业季度盈利前的一段时间内，OTEX的股价的走向可以预示市场对其盈利数据的反应。这可能是内部人员交易的结果。在季报发布日的前几天，在日线上有个反向的调整。而在一天内的分钟线中可以发现和日线相反的趋势，可以发现明显的顶或底。OTEX的交易量不大，规律比较稳定。

下图是五月和八月季报前后的价格曲线 -

每次可以有两个机会建立相应仓位。如红圈所示。季报通常可以带来10-20%的价格变化。利用期权可以有100-500%的收益。可以在发布消息的第二天平仓。

基于季报的交易窗口是：一月底-二月初，四月底-五月初，七月底-八月初，十月底-十一月初。

OTEX面临市场挑战，长期趋势看空。

2012交易结果 -

八月做多成功。
十月做空失败。



2 LYG，基于业绩、事件的交易
LYG的缺点是流动行很差。


2 BMO，基于股息的交易

BMO在两次发放股息（近5%）之间有个底，可以做多。

在发放股息后可以做空，在6-7周时平仓。

做多窗口大约是三月中，六月中，九月中，十二月中。做空窗口在股息发放一周左右。
BMO相对于其它加拿大银行偏空，价格随行业波动。

2012交易结果 -

七月做多盈利。过早平仓。







3 SINA，基于季报的交易

在八月季报前后，SINA的价格发展同本季度OTEX极为相象。在发布数据前，日线下降。在一天内有个底，形成时间较早，然后有买家进入，形成支持。表明没有内部人员抛售，可能股价会随季报上涨。

在前几个季度常常会有意外，意外是其真正的规律。把握这点很难，如果交易一定要低仓位。

2012交易结果 -

八月做多成功。但在季报前平仓，获利有限。可以用建立CALL SPREAD仓位。也可以短期交易D-I-M PUT，持仓时间为1-3小时。


4 RCI，基于周期的交易




5 LNKD，基于价值的交易

我认为相对于其盈利能力及潜力而言LNKD的股价过高，最终要崩盘的，如同NFLX。在崩盘前，在调整期做空，持有时间为1-2周。


ETF 观察

Utilities Select Sector SPDR ETF (Symbol: XLU).

This ETF is very liquid and well diversified with the leading electricity producers in the country: Duke Energy (DUK), Southern Company (SO), Dominion Resources (D), NextEra Energy (NEE), and Exelon (EXC) make up 40% of the ETF.

The ETF trades at 16 times earnings, a slight premium to the market.  It currently yields 4% annually from quarterly dividend distributions.  It even trades at a lower volatility with respect to the broad market indices, making it a more stable investment.

-IIFI，Costas Bocelli，2012-11-29